На картине "Иван Царевич на сером волке" изображен волк, Иван Царевич и Елена Прекрасная.
Волк торопится. Он высунул язык от усталости. Иван Царевич с Еленой Прекрасной сидят на волке. Елена напугана, уставшая. Одета она в красивое голубое платье. На голове у неё золотая корона. Она прижалась к Ивану Царевичу.
Иван Царевич одет в тулуп. На голове у него красная шапка. У него серьёзное выражение лица. Он тревожный. За спиной у героя виднеется меч, видно, что он готов встать на защиту Елены. Бегут они по тёмному, мрачному лесу. Деревья голые, старые. Где -то в глуши леса слушаться зловещее карканье птиц.