Існує дві версії щодо цього:
* В латишській мові існує слово lutum, тобто "болото, бруд", і його зіставляють з назвою міста. Скорыше за все, говориться про давню річку.
* В стародавньому літопис ізгадується про річку Лтаву, або Олтаву, яка протікала поблизу цих місць.
Імовірніше усього, назва виникла від словосполучення "по Лтаві", тобто перебиратися по річці Лтаві.